Gesetz über den Wertpapierhandel
(Wertpapierhandelsgesetz)
Bibliographie
- Titel
- Gesetz über den Wertpapierhandel (Wertpapierhandelsgesetz)
- Amtliche Abkürzung
- WpHG
- Normtyp
- Gesetz
- Normgeber
- Bund
- Gliederungs-Nr.
- 4110-4
In der Fassung der Bekanntmachung vom 9. September 1998 (BGBl. I S. 2708)
Zuletzt geändert durch Artikel 3 des Gesetzes vom 18. Januar 2019 (BGBl. I S. 37)
| Inhaltsübersicht | §§ |
|---|---|
| Abschnitt 1 | |
| Anwendungsbereich, Begriffsbestimmungen | |
| Anwendungsbereich | 1 |
| Begriffsbestimmungen | 2 |
| Ausnahmen; Verordnungsermächtigung | 3 |
| Wahl des Herkunftsstaates; Verordnungsermächtigung | 4 |
| Veröffentlichung des Herkunftsstaates; Verordnungsermächtigung | 5 |
| Abschnitt 2 | |
| Bundesanstalt für Finanzdienstleistungsaufsicht | |
| Aufgaben und allgemeine Befugnisse der Bundesanstalt | 6 |
| Herausgabe von Kommunikationsdaten | 7 |
| Übermittlung und Herausgabe marktbezogener Daten; Verordnungsermächtigung | 8 |
| Verringerung und Einschränkung von Positionen oder offenen Forderungen | 9 |
| Besondere Befugnisse nach der Verordnung (EU) Nr. 1286/2014 und der Verordnung (EU) 2016/1011 | 10 |
| Anzeige straftatbegründender Tatsachen | 11 |
| Adressaten einer Maßnahme wegen möglichen Verstoßes gegen Artikel 14 oder 15 der Verordnung (EU) Nr. 596/2014 | 12 |
| Sofortiger Vollzug | 13 |
| Befugnisse zur Sicherung des Finanzsystems | 14 |
| Produktintervention | 15 |
| Wertpapierrat | 16 |
| Zusammenarbeit mit anderen Behörden im Inland | 17 |
| Zusammenarbeit mit zuständigen Stellen im Ausland; Verordnungsermächtigung | 18 |
| Zusammenarbeit mit der Europäischen Wertpapier- und Marktaufsichtsbehörde | 19 |
| Zusammenarbeit mit der Europäischen Kommission im Rahmen des Energiewirtschaftsgesetzes | 20 |
| Verschwiegenheitspflicht | 21 |
| Meldepflichten | 22 |
| Anzeige von Verdachtsfällen | 23 |
| Verpflichtung des Insolvenzverwalters | 24 |
| Abschnitt 3 | |
| Marktmissbrauchsüberwachung | |
| Anwendung der Verordnung (EU) Nr. 596/2014 auf Waren und ausländische Zahlungsmittel | 25 |
| Übermittlung von Insiderinformationen und von Eigengeschäften; Verordnungsermächtigung | 26 |
| Aufzeichnungspflichten | 27 |
| Überwachung der Geschäfte der bei der Bundesanstalt Beschäftigten | 28 |
| Abschnitt 4 | |
| Ratingagenturen | |
| Zuständigkeit im Sinne der Verordnung (EG) Nr. 1060/2009 | 29 |
| Abschnitt 5 | |
| OTC-Derivate und Transaktionsregister | |
| Überwachung des Clearings von OTC-Derivaten und Aufsicht über Transaktionsregister | 30 |
| Mitteilungspflichten nichtfinanzieller Gegenparteien | 31 |
| Prüfung der Einhaltung bestimmter Pflichten der Verordnung (EU) Nr. 648/2012 und der Verordnung (EU) Nr. 600/2014 | 32 |
| Abschnitt 6 | |
| Mitteilung, Veröffentlichung und Übermittlung von Veränderungen des Stimmrechtsanteils an das Unternehmensregister | |
| Mitteilungspflichten des Meldepflichtigen; Verordnungsermächtigung | 33 |
| Zurechnung von Stimmrechten | 34 |
| Tochterunternehmenseigenschaft; Verordnungsermächtigung | 35 |
| Nichtberücksichtigung von Stimmrechten | 36 |
| Mitteilung durch Mutterunternehmen; Verordnungsermächtigung | 37 |
| Mitteilungspflichten beim Halten von Instrumenten; Verordnungsermächtigung | 38 |
| Mitteilungspflichten bei Zusammenrechnung; Verordnungsermächtigung | 39 |
| Veröffentlichungspflichten des Emittenten und Übermittlung an das Unternehmensregister | 40 |
| Veröffentlichung der Gesamtzahl der Stimmrechte und Übermittlung an das Unternehmensregister | 41 |
| Nachweis mitgeteilter Beteiligungen | 42 |
| Mitteilungspflichten für Inhaber wesentlicher Beteiligungen | 43 |
| Rechtsverlust | 44 |
| Richtlinien der Bundesanstalt | 45 |
| Befreiungen; Verordnungsermächtigung | 46 |
| Handelstage | 47 |
| Abschnitt 7 | |
| Notwendige Informationen für die Wahrnehmung von Rechten aus Wertpapieren | |
| Pflichten der Emittenten gegenüber Wertpapierinhabern | 48 |
| Veröffentlichung von Mitteilungen und Übermittlung im Wege der Datenfernübertragung | 49 |
| Veröffentlichung zusätzlicher Angaben und Übermittlung an das Unternehmensregister; Verordnungsermächtigung | 50 |
| Befreiung | 51 |
| Ausschluss der Anfechtung | 52 |
| Abschnitt 8 | |
| Leerverkäufe und Geschäfte in Derivaten | |
| Überwachung von Leerverkäufen; Verordnungsermächtigung | 53 |
| Abschnitt 9 | |
| Positionslimits und Positionsmanagementkontrollen bei Warenderivaten und Positionsmeldungen | |
| Positionslimits und Positionsmanagementkontrollen | 54 |
| Positionslimits bei europaweit gehandelten Derivaten | 55 |
| Anwendung von Positionslimits | 56 |
| Positionsmeldungen; Verordnungsermächtigung | 57 |
| Abschnitt 10 | |
| Organisationspflichten von Datenbereitstellungsdiensten | |
| Organisationspflichten für genehmigte Veröffentlichungssysteme | 58 |
| Organisationspflichten für Bereitsteller konsolidierter Datenticker | 59 |
| Organisationspflichten für genehmigte Meldemechanismen | 60 |
| Überwachung der Organisationspflichten | 61 |
| Prüfung der Organisationspflichten; Verordnungsermächtigung | 62 |
| Abschnitt 11 | |
| Verhaltenspflichten, Organisationspflichten, Transparenzpflichten | |
| Allgemeine Verhaltensregeln; Verordnungsermächtigung | 63 |
| Besondere Verhaltensregeln bei der Erbringung von Anlageberatung und Finanzportfolioverwaltung; Verordnungsermächtigung | 64 |
| Selbstauskunft bei der Vermittlung des Vertragsschlusses über eine Vermögensanlage im Sinne des § 2a des Vermögensanlagengesetzes | 65 |
| Selbstauskunft bei der Vermittlung des Vertragsabschlusses über Wertpapiere im Sinne des § 3c des Wertpapierprospektgesetzes | 65a |
| Ausnahmen für Immobiliar-Verbraucherdarlehensverträge | 66 |
| Kunden; Verordnungsermächtigung | 67 |
| Geschäfte mit geeigneten Gegenparteien; Verordnungsermächtigung | 68 |
| Bearbeitung von Kundenaufträgen; Verordnungsermächtigung | 69 |
| Zuwendungen und Gebühren; Verordnungsermächtigung | 70 |
| Erbringung von Wertpapierdienstleistungen und Wertpapiernebendienstleistungen über ein anderes Wertpapierdienstleistungsunternehmen | 71 |
| Betrieb eines multilateralen Handelssystems oder eines organisierten Handelssystems | 72 |
| Aussetzung des Handels und Ausschluss von Finanzinstrumenten | 73 |
| Besondere Anforderungen an multilaterale Handelssysteme | 74 |
| Besondere Anforderungen an organisierte Handelssysteme | 75 |
| KMU-Wachstumsmärkte; Verordnungsermächtigung | 76 |
| Direkter elektronischer Zugang | 77 |
| Handeln als General-Clearing-Mitglied | 78 |
| Mitteilungspflicht von systematischen Internalisierern | 79 |
| Organisationspflichten; Verordnungsermächtigung | 80 |
| Geschäftsleiter | 81 |
| Bestmögliche Ausführung von Kundenaufträgen | 82 |
| Aufzeichnungs- und Aufbewahrungspflicht | 83 |
| Vermögensverwahrung und Finanzsicherheiten; Verordnungsermächtigung | 84 |
| Anlagestrategieempfehlungen und Anlageempfehlungen; Verordnungsermächtigung | 85 |
| Anzeigepflicht | 86 |
| Einsatz von Mitarbeitern in der Anlageberatung, als Vertriebsbeauftragte, in der Finanzportfolioverwaltung oder als Compliance-Beauftragte; Verordnungsermächtigung | 87 |
| Überwachung der Meldepflichten und Verhaltensregeln | 88 |
| Prüfung der Meldepflichten und Verhaltensregeln; Verordnungsermächtigung | 89 |
| Unternehmen, organisierte Märkte und multilaterale Handelssysteme mit Sitz in einem anderen Mitgliedstaat der Europäischen Union oder in einem anderen Vertragsstaat des Abkommens über den Europäischen Wirtschaftsraum | 90 |
| Unternehmen mit Sitz in einem Drittstaat | 91 |
| Werbung der Wertpapierdienstleistungsunternehmen | 92 |
| Register Unabhängiger Honorar- Anlageberater; Verordnungsermächtigung | 93 |
| Bezeichnungen zur Unabhängigen Honorar-Anlageberatung | 94 |
| Ausnahmen | 95 |
| Strukturierte Einlagen | 96 |
| Abschnitt 12 | |
| Haftung für falsche und unterlassene Kapitalmarktinformationen | |
| Schadenersatz wegen unterlassener unverzüglicher Veröffentlichung von Insiderinformationen | 97 |
| Schadenersatz wegen Veröffentlichung unwahrer Insiderinformationen | 98 |
| Abschnitt 13 | |
| Finanztermingeschäfte | |
| Ausschluss des Einwands nach § 762 des Bürgerlichen Gesetzbuchs | 99 |
| Verbotene Finanztermingeschäfte | 100 |
| Abschnitt 14 | |
| Schiedsvereinbarungen | |
| Schiedsvereinbarungen | 101 |
| Abschnitt 15 | |
| Märkte für Finanzinstrumente mit Sitz außerhalb der Europäischen Union | |
| Erlaubnis; Verordnungsermächtigung | 102 |
| Versagung der Erlaubnis | 103 |
| Aufhebung der Erlaubnis | 104 |
| Untersagung | 105 |
| Abschnitt 16 | |
| Überwachung von Unternehmensabschlüssen, Veröffentlichung von Finanzberichten | |
| Unterabschnitt 1 | |
| Überwachung von Unternehmensabschlüssen | |
| Prüfung von Unternehmensabschlüssen und -berichten | 106 |
| Anordnung einer Prüfung der Rechnungslegung und Ermittlungsbefugnisse der Bundesanstalt | 107 |
| Befugnisse der Bundesanstalt im Falle der Anerkennung einer Prüfstelle | 108 |
| Ergebnis der Prüfung von Bundesanstalt oder Prüfstelle | 109 |
| Mitteilungen an andere Stellen | 110 |
| Internationale Zusammenarbeit | 111 |
| Widerspruchsverfahren | 112 |
| Beschwerde | 113 |
| Unterabschnitt 2 | |
| Veröffentlichung und Übermittlung von Finanzberichten an das Unternehmensregister | |
| Jahresfinanzbericht; Verordnungsermächtigung | 114 |
| Halbjahresfinanzbericht; Verordnungsermächtigung | 115 |
| Zahlungsbericht; Verordnungsermächtigung | 116 |
| Konzernabschluss | 117 |
| Ausnahmen; Verordnungsermächtigung | 118 |
| Abschnitt 17 | |
| Straf- und Bußgeldvorschriften | |
| Strafvorschriften | 119 |
| Bußgeldvorschriften; Verordnungsermächtigung | 120 |
| Zuständige Verwaltungsbehörde | 121 |
| Beteiligung der Bundesanstalt und Mitteilungen in Strafsachen | 122 |
| Bekanntmachung von Maßnahmen | 123 |
| Bekanntmachung von Maßnahmen und Sanktionen wegen Verstößen gegen Transparenzpflichten | 124 |
| Bekanntmachung von Maßnahmen und Sanktionen wegen Verstößen gegen die Verordnung (EU) Nr. 596/2014, die Verordnung (EU) 2015/2365 und die Verordnung (EU) 2016/1011 | 125 |
| Bekanntmachung von Maßnahmen und Sanktionen wegen Verstößen gegen Vorschriften der Abschnitte 9 bis 11 und gegen die Verordnung (EU) Nr. 600/2014 | 126 |
| Abschnitt 18 | |
| Übergangsbestimmungen | |
| Erstmalige Mitteilungs- und Veröffentlichungspflichten | 127 |
| Übergangsregelung für die Mitteilungs- und Veröffentlichungspflichten zur Wahl des Herkunftsstaats | 128 |
| Übergangsregelung für die Kostenerstattungspflicht nach § 11 der bis zum 2. Januar 2018 gültigen Fassung dieses Gesetzes | 129 |
| Übergangsregelung für die Mitteilungs- und Veröffentlichungspflichten für Inhaber von Netto-Leerverkaufspositionen nach § 30i in der Fassung dieses Gesetzes vom 6. Dezember 2011 (BGBl. I S. 2481) | 130 |
| Übergangsregelung für die Verjährung von Ersatzansprüchen nach § 37a der bis zum 4. August 2009 gültigen Fassung dieses Gesetzes | 131 |
| Anwendungsbestimmung für das Transparenzrichtlinie-Umsetzungsgesetz | 132 |
| Anwendungsbestimmung für § 34 der bis zum 2. Januar 2018 gültigen Fassung dieses Gesetzes | 133 |
| Anwendungsbestimmung für das Gesetz zur Umsetzung der Transparenzrichtlinie-Änderungsrichtlinie | 134 |
| Übergangsvorschriften zur Verordnung (EU) Nr. 596/2014 | 135 |
| Übergangsregelung zum CSR-Richtlinie-Umsetzungsgesetz | 136 |
| Übergangsvorschrift für Verstöße gegen die §§ 38 und 39 in der bis zum Ablauf des 1. Juli 2016 geltenden Fassung dieses Gesetzes | 137 |
| Übergangsvorschrift zur Richtlinie 2014/65/EU über Märkte für Finanzinstrumente | 138 |